คู่เงิน EUR/USD เคลื่อนไหวออกด้านข้างเป็นส่วนใหญ่ในวันพฤหัสบดี และการดีดตัวขึ้นจากระดับปรับฐาน 38.2% ที่ 1.1889 ทำให้เทรดเดอร์คาดหวังได้ว่าการปรับตัวลงจะยังคงดำเนินต่อไปสู่ระดับ Fibonacci 50.0% ที่ 1.1830 สำหรับตอนนี้ผมยังไม่คาดว่าจะมีการร่วงลึกไปมากกว่านี้ แต่วันนี้จะมีการประกาศตัวเลขเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ซึ่งอาจทำให้สถานการณ์ไม่เป็นไปตามที่วางแผนไว้ การดีดตัวขึ้นจากโซนแนวรับ 1.1769–1.1830 จะเป็นผลดีต่อยูโร และสนับสนุนการกลับมาฟื้นตัวขึ้นไปยังระดับปรับฐาน 23.6% ที่ 1.1963

โครงสร้างคลื่นบนกราฟรายชั่วโมงยังคงเรียบง่าย คลื่นขาลงล่าสุดที่จบไปแล้วไม่สามารถทำจุดต่ำกว่าเดิมของคลื่นก่อนหน้าได้ และคลื่นขาขึ้นล่าสุดก็ยังไม่สามารถทะลุจุดต่ำก่อนหน้าได้เช่นกัน ดังนั้น แนวโน้มโดยรวมจึงยังคงเป็น “ขาขึ้น” ฝั่งกระทิงเพียงแค่หยุดพักสั้น ๆ ท่ามกลางการปรับตัวขึ้นในภาพใหญ่ ซึ่งคงเป็นไปไม่ได้เลยหากไม่มี Donald Trump เพราะ Trump ได้ผลักดันให้ความตึงเครียดทั้งในเวทีโลกและภายในสหรัฐฯ เพิ่มขึ้นถึงขีดสุด และตลาดยังคงตอบสนองด้วยการหลีกเลี่ยงสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐที่มีความเสี่ยงและมีแนวโน้มเศรษฐกิจที่ไม่แน่นอน

ในวันพฤหัสบดี ปัจจัยข่าวพื้นฐานกลับมากดดันฝั่งหมีอีกครั้ง — แต่ดูเหมือนฝั่งหมีจะไม่รับรู้ มีตัวเลขเศรษฐกิจสหรัฐฯ ออกมา 2 รายงาน ขณะที่ยุโรปไม่มีรายงานใหม่ ข้อมูลจากฝั่งสหรัฐฯ ระบุว่าจำนวนบ้านที่ขายได้ต่ำกว่าที่คาดไว้ และจำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกสูงกว่าที่คาด ดังนั้น ฝั่งกระทิงอาจใช้โอกาสนี้เปิดเกมรุกระลอกใหม่ได้ตั้งแต่วันพุธหรือวันพฤหัสบดี อย่างไรก็ตาม ด้วยเหตุผลที่ยังไม่ชัดเจน พวกเขายังคงรอจังหวะที่เอื้ออำนวยกว่านี้ ขอเตือนว่าเมื่อวันพุธมีการเปิดเผยรายงาน Nonfarm Payrolls ซึ่งในมุมมองแรกดูเหมือนจะเป็นบวก ในเดือนมกราคม มีการจ้างงานใหม่มากกว่าที่นักลงทุนคาดการณ์ไว้มาก และอัตราการว่างงานลดลงมาที่ 4.3% แต่ในเวลาเดียวกัน สำนักงานสถิติได้ปรับทบทวนจำนวนการจ้างงานนอกภาคเกษตรในปี 2025 โดยพบว่าโดยเฉลี่ยมีการเพิ่มตำแหน่งงานไม่เกิน 20,000 ตำแหน่งต่อเดือน ซึ่งสำหรับเศรษฐกิจสหรัฐฯ ตัวเลขระดับนี้แทบจะเท่ากับศูนย์

บนกราฟ 4 ชั่วโมง คู่เงินดีดตัวขึ้นจากระดับปรับฐาน 100.0% ที่ 1.1919 บนตาราง Fibonacci ใหม่ และกลับทิศทางไปหนุนค่าเงินดอลลาร์สหรัฐ ดังนั้น การปรับตัวลงอาจดำเนินต่อไปยังระดับ Fibonacci 76.4% ที่ 1.1813 การยืนเหนือระดับ 1.1919 ได้จะเพิ่มความเป็นไปได้ของการปรับตัวขึ้นต่อไปยังโซนแนวต้าน 1.2040–1.2066 ขณะนี้ยังไม่พบสัญญาณ Divergence ใหม่บนอินดิเคเตอร์ใด ๆ

รายงาน Commitments of Traders (COT):

ในสัปดาห์รายงานล่าสุด เทรดเดอร์มืออาชีพเปิดสถานะซื้อ (long) จำนวน 11,965 สัญญา และปิดสถานะขาย (short) จำนวน 19,262 สัญญา มุมมองของกลุ่ม “Non-commercial” ยังคงเป็นเชิงบวกต่อแนวโน้มขาขึ้น ด้วยแรงหนุนจาก Donald Trump และนโยบายของเขา และยังคงแข็งแกร่งมากขึ้นเรื่อยๆ ในตอนนี้ จำนวนสถานะซื้อทั้งหมดที่นักเก็งกำไรถืออยู่เพิ่มขึ้นเป็น 302,000 สัญญา ขณะที่สถานะขายอยู่ที่ 138,000 สัญญา — ฝั่งกระทิงจึงได้เปรียบมากกว่าสองเท่า

ต่อเนื่องเป็นเวลา 33 สัปดาห์ติดต่อกัน ผู้เล่นรายใหญ่ลดสถานะขายและเพิ่มสถานะซื้อ จากนั้นเกิดเหตุการณ์ปิดหน่วยงานรัฐ (shutdown) และตอนนี้เราก็เห็นรูปแบบเดิมเกิดขึ้นอีกครั้ง: เทรดเดอร์มืออาชีพยังคงเพิ่มสถานะซื้ออย่างต่อเนื่อง นโยบายของ Donald Trump ยังคงเป็นปัจจัยสำคัญที่สุดสำหรับเทรดเดอร์ เนื่องจากก่อให้เกิดความท้าทายเชิงโครงสร้างและระยะยาวต่อสหรัฐฯ หลายประการ เช่น การถดถอยของตลาดแรงงาน และการลดลงของภาพลักษณ์ในเวทีโลก เทรดเดอร์ยังวิตกกังวลเกี่ยวกับความเป็นไปได้ที่ธนาคารกลางสหรัฐ (Federal Reserve) จะสูญเสียความเป็นอิสระในปี 2026 และเกี่ยวกับความทะเยอทะยานด้านภูมิรัฐศาสตร์ของ Donald Trump

ปฏิทินเศรษฐกิจของสหรัฐฯ และสหภาพยุโรป:

• สหภาพยุโรป – การเปลี่ยนแปลงของ GDP ในไตรมาส 4 (10:00 UTC)
• สหรัฐฯ – ดัชนีราคาผู้บริโภค (Consumer Price Index) (13:30 UTC)

ในวันที่ 13 กุมภาพันธ์ ปฏิทินเศรษฐกิจมีรายการข้อมูลสำคัญสองรายการ ซึ่งผมมองว่ามีความสำคัญทั้งคู่ อิทธิพลของปัจจัยข่าวต่อบรรยากาศในตลาดอาจปรากฏให้เห็นตลอดทั้งวันศุกร์

การคาดการณ์และคำแนะนำการเทรด EUR/USD:

การเปิดสถานะขายในคู่เงินนี้สามารถทำได้หลังจากราคาปิดแท่งเทียนรายชั่วโมงต่ำกว่าระดับ 1.1889 โดยมีเป้าหมายทำกำไรที่ 1.1830 และสามารถถือต่อเนื่องมาถึงวันนี้ได้ ส่วนการเปิดสถานะซื้อจะพิจารณาได้เมื่อราคารีบาวด์จากโซน 1.1802–1.1830 บนกราฟรายชั่วโมง โดยมีเป้าหมายที่ระดับ 1.1889 และ 1.1963

ระดับ Fibonacci ถูกลากจาก 1.1805–1.1578 บนกราฟรายชั่วโมง และจาก 1.1919–1.1471 บนกราฟ 4 ชั่วโมง