Analyse de l'EUR/USD 5M

La paire de devises EUR/USD n'a pas évolué comme prévu jeudi. Au moins trois événements importants étaient programmés pour la journée, chacun ayant le potentiel d'influencer soit l'euro, soit le dollar. En fait, tous les trois ont eu un impact, mais les mouvements observés tout au long de la journée ressemblaient davantage à un marché plat qu'à autre chose. Essentiellement, seul le rapport sur l'inflation aux États-Unis méritait d'être pris en compte. L'Indice des Prix à la Consommation aux États-Unis a ralenti de manière inattendue à 2,7%, ce qui laisse penser que la Réserve Fédérale pourrait abaisser le taux d'intérêt directeur plus d'une fois en 2026. Ainsi, le dollar avait toutes les chances de baisser de manière significative. Cependant, il n'en a rien été.

Dans le même temps, la Banque d'Angleterre a abaissé comme prévu son taux d'intérêt directeur de 0,25%, prenant une décision attendue mais "limite". La Banque Centrale Européenne n'a pris aucune décision, il n'y a donc essentiellement eu aucune réaction à ces deux événements. Comme prévu, nous avons vu la volatilité augmenter et les émotions s'intensifier, mais il n'y a pas eu de mouvements intéressants.

Sur l'unité de temps de 5 minutes hier, deux signaux de trading ont été formés. Le prix a rebondi deux fois depuis la zone de 1.1748-1.1760 depuis en bas, provoquant un déclin relativement faible. Le prix ne s'est même pas approché de la zone cible la plus proche. Ce n'était clairement pas le type de mouvement que les traders espéraient hier en consultant le calendrier des événements.

Rapport COT

Le dernier rapport COT a été publié la semaine dernière et est daté du 18 novembre, il est donc encore périmé. L'illustration ci-dessus montre clairement que la position nette des traders non commerciaux est "haussière" depuis longtemps, les vendeurs pénétrant à peine dans une zone de supériorité à la fin de 2024, pour rapidement la perdre. Depuis que Trump a pris ses fonctions de Président des États-Unis pour la seconde fois, le dollar est en déclin. Nous ne pouvons pas affirmer avec certitude à 100 % que la baisse de la monnaie américaine se poursuivra, mais les événements actuels dans le monde suggèrent ce dénouement.

Nous ne voyons toujours aucun facteur fondamental soutenant le renforcement de l'euro, tandis qu'il existe encore suffisamment de facteurs soutenant la baisse du dollar américain. La tendance baissière mondiale reste intacte, mais ce qui importe maintenant, c'est où le prix a évolué au cours des 17 dernières années. Le dollar pourrait se renforcer si la situation fondamentale mondiale change, mais il n'y a actuellement aucun signe de cela.

La position des lignes rouge et bleue de l'indicateur continue d'indiquer la persistance d'une tendance haussière. Au cours de la dernière semaine de rapport, le nombre de positions longues dans le groupe "Non-commercial" a augmenté de 8 000, tandis que le nombre de positions courtes a diminué de 17 400. Par conséquent, la position nette a augmenté de 25 400 contrats sur la semaine. Cependant, ces données restent périmées et n'ont aucune signification.

Analyse de EUR/USD 1H

Sur le cadre temporel horaire, la paire EUR/USD maintient une tendance haussière dans une semaine macroéconomique complexe. En effet, la ligne supérieure du canal latéral à 1.1400-1.1830 a été testée, de sorte que nous pourrions maintenant observer un déclin technique, alors que le modèle plat persiste sur le cadre temporel journalier. Essentiellement, nous avons observé un renversement près de la limite supérieure du canal, suggérant une possible baisse vers sa limite inférieure. Cependant, nous pensons toujours que le mouvement haussier se poursuivra.

Pour le 19 décembre, nous soulignons les niveaux suivants pour le trading : 1.1234, 1.1274, 1.1362, 1.1426, 1.1542, 1.1604-1.1615, 1.1657-1.1666, 1.1750-1.1760, 1.1846-1.1857, 1.1922, 1.1971-1.1988, ainsi que la ligne Senkou Span B (1.1677) et la ligne Kijun-sen (1.1754). Les lignes de l'indicateur Ichimoku peuvent se déplacer au cours de la journée, ce qui doit être pris en compte lors de la détermination des signaux de trading. N'oubliez pas de placer un ordre Stop Loss au seuil de rentabilité si le prix évolue dans la bonne direction de 15 pips. Cela protégera contre les pertes potentielles si le signal s'avère faux.

Vendredi, aucun événement intéressant n'est prévu dans la zone euro, tandis que, aux États-Unis, le seul événement notable est l'indice de confiance des consommateurs de l'Université du Michigan, qui n'est pas un rapport de première importance. La volatilité lors du dernier jour de trading de la semaine pourrait être encore plus faible.

Recommandations de Trading :

Vendredi, les traders peuvent spéculer dans la fourchette 1.1750-1.1760. Un rebond du prix depuis cette zone rendra à nouveau les positions courtes pertinentes, avec un objectif à la ligne Senkou Span B. Une consolidation au-dessus de cette zone conduira à une autre tentative de sortie du canal latéral à 1.1400-1.1830 par la limite supérieure. Dans ce cas, les positions longues deviendront pertinentes.

Explications de l'Illustration :

Les niveaux de support et de résistance sont indiqués par des lignes rouges épaisses autour desquelles le mouvement peut se conclure. Elles ne sont pas des sources de signaux de trading.

Les lignes Kijun-sen et Senkou Span B sont les lignes de l'indicateur Ichimoku, transférées du cadre temporel de 4 heures au cadre horaire. Ce sont des lignes fortes.

Les niveaux extrêmes sont des lignes rouges fines à partir desquelles le prix a précédemment rebondi. Elles sont des sources de signaux de trading.

Les lignes jaunes représentent des lignes de tendance, des canaux de tendance et tout autre schéma technique.

L'indicateur 1 sur les graphiques COT montre la taille de la position nette de chaque catégorie de traders.