Пара EUR/USD в среду выполнила разворот в пользу американского доллара и резкое падение более, чем на 100 пипсов. Причиной этому послужило заседание FOMC, о чем речь еще пойдет ниже. Утро четверга европейская валюта встретила над уровнем коррекции 76,4% – 1,1514, что позволяет ей рассчитывать на восстановление в направлении уровня Фибо 61,8% – 1,1578. Повторное закрепление под уровнем 1,1514 позволит ожидать продолжение падения в направлении коррекционного уровня 100,0% – 1,1409.
Ситуация с волнами на часовом графике усложнилась вчера вечером. Последняя завершенная волна вверх пробила предыдущий пик, но и новая волна вниз пробила последний лоу. Таким образом, тренд сменился вновь на «медвежий». Геополитика в значительной степени улучшилась в последние недели, однако ФРС вызвала новую атаку медведей. Для полноценного «медвежьего» наступления потребуются дополнительные факторы, которых я пока не вижу. Быки могут попытаться взять реванш после вчерашнего поражения.
В среду Комитет FOMC озвучил принятые решения, чем совершенно не удивил трейдеров. Процентная ставка осталась без изменений, однако многие формулировки, применяемые на прошлых заседаниях, были изменены. Теперь ФРС не рассчитывает на смягчение ДКП, а половина Совета директоров ожидает повышения процентной ставки в 2026 году. Прогнозы по инфляции на 2026-2027 годы были повышены, что и является основной причиной усиления «ястребиного» настрой FOMC. В целом, трейдеры допускали, что политики ФРС сменят свои взгляды на более «ястребиные». Это было прогнозируемо, так как инфляция в мае подскочила до трехлетнего максимума. В то же время базовый сценарий предполагал умеренное ужесточение взглядов, а от Кевина Уорша никто не ожидал достаточно жестких комментариев в отношении ДКП. Новоиспеченный директор сообщил, что ФРС уже пять лет не может добиться снижения инфляции к 2%, поэтому пришло время исправить это. Тот факт, что рынок ожидал от Уорша «голубиных» взглядов на политику ФРС и ошибся на первом же заседании, и сыграл основополагающую роль в доминации доллара в среду вечером. Рынок ожидал сочетание ужесточения взглядов политиков FOMC и мягкой позиции Уорша, а в реальности даже глава ФРС занял позицию по стабилизации ценового давления на экономику и потребителей.
На 4-часовом графике пара выполнила новое падение к нижней границе понижательного трендового коридора. На мой взгляд, вчерашнее падение было вызвано причиной, которая не будет давать доллару долгосрочной поддержки, а нижняя граница коридора будет сдерживать от еще большего падения. Таким образом, отбой от нее сработает в пользу европейской валюты и возобновления роста к верхней границе коридора. Назревающих дивергенций сегодня не наблюдается ни у одного индикатора.
Отчет Commitments of Traders (COT):
В течение последней отчетной недели профессиональные игроки закрыли 15878 Long-контрактов и открыли 19056 контрактов Short. За семь недель в феврале и марте тотальное преимущество быков испарилось из-за войны в Иране, а за последние одинадцать недель ситуация выровнялась на фоне приостановки боевых действий на Ближнем Востоке, и теперь доминируют вновь быки. Общее количество контрактов Long, сосредоточенных на руках спекулянтов, сейчас составляет 219 тысяч, а контрактов Short – 205 тысяч.
В целом, на долгосрочной дистанции крупные игроки продолжают смотреть с большим интересом в сторону евро. Безусловно, события различного характера в мире, недостатка в которых в последние годы не наблюдается, оказывают влияние на настроение инвесторов. В частности, сейчас все внимание рынка по-прежнему обращено на Ближний Восток, где война лишь поставлена на паузу, но не завершена. Таким образом, в ближайшее время курсы евро и доллара будут зависать не от ДКП ФРС, ЕЦБ или экономических данных, а от развития событий в Иране.
Календарь новостей для США и Евросоюза:
США – Изменение числа первичных обращений за пособиями по безработице (12-30 UTC).
США – Производственный индекс Филадельфии (12-30 UTC).
18 июня календарь экономических событий содержит в себе две записи, из которых нельзя считать важной ни одну. Влияние экономического фона на настроение рынка в четверг будет отсутствовать.
Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам:
Покупки пары возможны сегодня при закреплении над уровнем 1,1514 на часовом графике с целью 1,1578. Сделки на продажу можно было открывать при закрытии под уровнем 1,1578 с целью 1,1514. Цель отработана. Новые продажи – при закрытии под уровнем 1,1514 с целью 1,1409.
Сетки уровней Фибоначчи построены по 1,1409–1,1850 на часовом графике и по 1,2081–1,1411 на 4-часовом.
