EUR/USD 5-मिनट (5M) का विश्लेषण

EUR/USD मुद्रा जोड़ी ने बुधवार और गुरुवार के दौरान केवल एक दिशा में – ऊपर की ओर – गति की। इस बार अस्थिरता (volatility) काफी अधिक थी, जो हाल के महीनों में देखी गई स्थिति से अलग थी। मूल रूप से, सभी ट्रेडर्स के लिए यह स्पष्ट है कि यह मूवमेंट कहाँ से आ रही है। बुधवार की शाम, फेडरल रिजर्व ने बैठक की, जिसमें प्रमुख ब्याज दर घटाने का निर्णय घोषित किया गया (जो काफी हद तक अपेक्षित था) और आगामी वर्ष के लिए मौद्रिक नीति (monetary policy) की "तटस्थ" संभावनाओं का संकेत दिया। हम फेड की बैठक के परिणामों को निर्णायक रूप से "डविश" (dovish) नहीं मानते, क्योंकि दिसंबर में प्रमुख ब्याज दर घटाने का निर्णय कुछ हफ्ते पहले ही ज्ञात था। हालांकि, हमने लगातार कहा है कि फेड जो भी निर्णय लेगा, हम केवल डॉलर में गिरावट की उम्मीद करते हैं। न्यूनतम, साइडवेज़ चैनल की सीमा के भीतर 1.1800 तक। अधिकतम, हम 2025 की ऊपर की प्रवृत्ति के फिर से शुरू होने की उम्मीद करते हैं। फिलहाल, सब कुछ उस दिशा में ही बढ़ रहा है, क्योंकि वैश्विक मौलिक (fundamental) पृष्ठभूमि डॉलर के लिए विनाशकारी बनी हुई है, और फ्लैट ट्रेंड अंततः समाप्त होगा।

5-मिनट के टाइमफ्रेम पर, कल कोई नए ट्रेडिंग संकेत (trading signals) नहीं बने, क्योंकि सभी ट्रेडिंग संकेत बुधवार की शाम को ही स्थापित हो चुके थे। उस समय जोड़ी ने 1.1657–1.1666 के क्षेत्र को पार किया, और गुरुवार को इसने 1.1750–1.1760 के क्षेत्र को भी पार कर लिया। दैनिक टाइमफ्रेम पर साइडवेज़ चैनल की ऊपरी सीमा बस पहुंच के भीतर है।

COT रिपोर्ट

हाल की COT रिपोर्ट पिछले सप्ताह जारी की गई थी और इसकी तिथि 28 अक्टूबर है। इसका मतलब है कि यह, सौम्य शब्दों में कहें तो, पुरानी है। ऊपर दिए गए चित्र से स्पष्ट रूप से दिखाई देता है कि गैर-व्यावसायिक (Non-commercial) ट्रेडर्स की नेट पोजिशन लंबे समय से "बुलिश" रही है, जबकि बेअर्स 2024 के अंत में अपनी श्रेष्ठता क्षेत्र में प्रवेश करने के लिए संघर्ष कर रहे थे, लेकिन जल्दी ही उसे खो दिया। जब से ट्रंप ने अमेरिका के राष्ट्रपति के रूप में दूसरी बार शपथ ली है, केवल डॉलर ही गिर रहा है। हम 100% निश्चितता के साथ नहीं कह सकते कि अमेरिकी मुद्रा की गिरावट जारी रहेगी, लेकिन वर्तमान वैश्विक घटनाएँ इस संभावना का संकेत देती हैं।

हम अभी भी कोई मौलिक (fundamental) कारक नहीं देखते जो यूरो मुद्रा को मजबूत कर सके, जबकि अमेरिकी मुद्रा की गिरावट के लिए पर्याप्त कारक मौजूद हैं। वैश्विक नीचे की ओर प्रवृत्ति (downward trend) अभी भी बनी हुई है, लेकिन यह कोई मायने नहीं रखता कि पिछले 17 वर्षों में कीमत कहाँ चली गई है। अगर वैश्विक मौलिक परिदृश्य बदलता है, तो डॉलर बढ़ सकता है, लेकिन अब तक इसके कोई संकेत नहीं हैं।

संकेतक की लाल और नीली रेखाओं की स्थिति लगातार "बुलिश" प्रवृत्ति को दर्शाती रहती है। पिछले रिपोर्टिंग सप्ताह के दौरान, "Non-commercial" समूह में लंबी पोजिशन की संख्या 5,900 से बढ़ी, जबकि शॉर्ट्स की संख्या 10,300 से बढ़ी। परिणामस्वरूप, नेट पोजिशन सप्ताह भर में 4,400 कॉन्ट्रैक्ट्स से घट गई। हालांकि, यह डेटा पहले ही पुराना हो चुका है और इसका कोई महत्व नहीं है।

EUR/USD 1H का विश्लेषण (Analysis of EUR/USD 1H)

घंटे के टाइमफ्रेम (hourly timeframe) पर, EUR/USD जोड़ी अपनी ऊपर की दिशा में वृद्धि जारी रखती है, जो पूरी तरह से हमारी अपेक्षाओं के अनुरूप है। जैसा कि हमने चेतावनी दी थी, ऊपर की प्रवृत्ति के अंत के बारे में निष्कर्ष निकालने में जल्दबाजी नहीं करनी चाहिए जब तक कि Senkou Span B लाइन के नीचे कोई समेकन (consolidation) न हो। कीमत दैनिक टाइमफ्रेम पर 1.1400-1.1830 के साइडवेज़ चैनल के भीतर बनी हुई है, इसलिए निकट भविष्य में यूरो के 1.1800 तक मजबूत होने की उम्मीद की जा सकती है। हम यह भी उम्मीद करते हैं कि 2025 की ऊपर की प्रवृत्ति दिसंबर में फिर से शुरू होगी।

12 दिसंबर के लिए, ट्रेडिंग के लिए निम्नलिखित स्तर हाइलाइट किए गए हैं: 1.1234, 1.1274, 1.1362, 1.1426, 1.1542, 1.1604-1.1615, 1.1657-1.1666, 1.1750-1.1760, 1.1846-1.1857, 1.1922, 1.1971-1.1988, साथ ही Senkou Span B लाइन (1.1616) और Kijun-sen (1.1686)। Ichimoku संकेतक की लाइनें दिनभर बदल सकती हैं, जिसे ट्रेडिंग सिग्नल निर्धारित करते समय ध्यान में रखना चाहिए। यदि कीमत सही दिशा में 15 पिप्स बढ़ती है, तो ब्रेक इवन के लिए स्टॉप लॉस ऑर्डर सेट करना न भूलें। यह संभावित नुकसान से सुरक्षा करेगा यदि सिग्नल गलत साबित हो।

शुक्रवार को, यूरोज़ोन में जर्मन मुद्रास्फीति की दूसरी अनुमानित रिपोर्ट जारी होने वाली है, और यह रिपोर्ट स्पष्ट रूप से गौण (secondary) है। निकट अवधि में, EUR/USD जोड़ी एक गंभीर तकनीकी दुविधा का सामना करेगी: या तो दैनिक टाइमफ्रेम पर फ्लैट समाप्त करना या 1.1400-1.1830 के साइडवेज़ चैनल के भीतर बने रहना।

ट्रेडिंग सिफारिशें (Trading Recommendations):
शुक्रवार को, ट्रेडर्स 1.1750-1.1760 के क्षेत्र से ट्रेड कर सकते हैं। इस क्षेत्र से उछाल ट्रेडर्स को शॉर्ट पोजिशन खोलने की अनुमति देगा, जिसका लक्ष्य Kijun-sen लाइन 1.1686 है। निर्दिष्ट क्षेत्र को पार करने से लंबी पोजिशन बनाए रखना या नई लंबी पोजिशन खोलना संभव होगा, लक्ष्य 1.1800-1.1830।

चित्रों के स्पष्टीकरण (Illustration Explanations):

• मूल्य स्तर (Support/Resistance): मोटी लाल रेखाएँ, जिनके पास मूवमेंट समाप्त हो सकती है। ये ट्रेडिंग संकेतों के स्रोत नहीं हैं।
• Kijun-sen और Senkou Span B लाइनें: जब इन्हें 4-घंटे के टाइमफ्रेम से घंटे के टाइमफ्रेम पर लागू किया जाता है, तो मजबूत स्तर दिखाती हैं।
• चरम स्तर (Extreme Levels): पतली लाल रेखाएँ, जिनसे कीमत पहले उछली थी। ये ट्रेडिंग संकेतों के स्रोत हैं।
• पीली रेखाएँ (Yellow Lines): ट्रेंडलाइन, ट्रेंड चैनल और अन्य तकनीकी पैटर्न।
• COT चार्ट पर संकेतक 1: प्रत्येक ट्रेडर श्रेणी की नेट पोजिशन दर्शाता है।