يوم الاثنين، ارتد زوج اليورو/الدولار الأمريكي مرتين من مستوى تصحيح فيبوناتشي 76.4% عند 1.1514، لينعكس في صالح اليورو ويبدأ في التحرك صعودًا باتجاه مستوى التصحيح 61.8% عند 1.1578. سيؤدي الارتداد من مستوى 1.1578 إلى دعم الدولار الأمريكي واستئناف التراجع باتجاه 1.1514. أما الثبات فوق مستوى 1.1578 فسيزيد من احتمال استمرار النمو باتجاه مستوى فيبوناتشي التالي 50.0% عند 1.1630.

تظل بنية الموجات على الرسم البياني لكل ساعة بسيطة. فقد اخترقت الموجة الصاعدة الأخيرة القمة السابقة، في حين كسرت الموجة الهابطة الأخيرة القاع السابق. وعليه، تحوّل الاتجاه مجددًا إلى هابط. ويمكن للمشترين شن هجوم جديد فقط إذا وقّعت إيران والولايات المتحدة اتفاقًا مؤقتًا، وتوقفتا عن انتهاك شروط وقف إطلاق النار، وبقي مضيق هرمز مفتوحًا. من دون تحقق هذه الشروط، سيكون من الصعب للغاية استمرار ارتفاع اليورو.

لم تصدر أي بيانات اقتصادية مهمة يوم الاثنين، وبدأ المتداولون يحولون تركيزهم من الاقتصاد الأمريكي والجغرافيا السياسية إلى اجتماع البنك المركزي الأوروبي وتقرير التضخم الأمريكي المرتقب. تقرير التضخم ليس في الوقت الراهن العامل الأهم للمتداولين، حتى لو جاءت قراءة مايو أعلى من قراءة أبريل. تضخم الأسعار في الولايات المتحدة يتسارع، وهذه حقيقة. ومع ذلك، لم يتفاعل الاحتياطي الفيدرالي حتى الآن مع هذا التسارع، وينتظر حسم الصراع في الشرق الأوسط. لذلك، قد يقفز مؤشر أسعار المستهلكين في الولايات المتحدة إلى 4.2% في مايو، لكن هذا لا يعني بالضرورة أن الفيدرالي يستعد لتشديد السياسة النقدية في المستقبل القريب. لهذا السبب، لا أعتبر تقرير التضخم الحدث الرئيسي لهذا الأسبوع.

أما اجتماع البنك المركزي الأوروبي فمسألة مختلفة. فقد يشكل بداية دورة تشديد بين البنوك المركزية في دول مجموعة السبع. وبغض النظر عن مدى تجاهل السوق للتطورات غير المرتبطة بالجغرافيا السياسية خلال الأشهر الأخيرة، فمن غير المرجح أن يتجاهل رفع سعر الفائدة كرد فعل على الصراع الجيوسياسي نفسه. لذلك، قد يتمكن المشترون من شن هجمات معتدلة هذا الأسبوع، في حين صرّح Donald Trump مجددًا هذا الصباح بأن الصراع مع إيران يمكن حله خلال الأسبوعين المقبلين.

على الرسم البياني لمدة 4 ساعات، ارتد الزوج من مستوى تصحيح فيبوناتشي 38.2% عند 1.1667 واستأنف هبوطه داخل القناة السعرية الهابطة. يدعم الاستقرار أسفل مستوى فيبوناتشي 23.6% عند 1.1569 التوقعات باستمرار التراجع نحو مستوى التصحيح التالي 0.0% عند 1.1411. سأبدأ في توقع اتجاه صعودي فقط بعد إغلاق الأسعار أعلى القناة. لا تُلاحظ حاليًا أي انحرافات ناشئة على أي من المؤشرات.

تقرير التزامات المتداولين (COT)

خلال أحدث أسبوع تقارير، فتح المتداولون المحترفون عدد 12,387 من مراكز الشراء وأغلقوا 7,053 من مراكز البيع. وعلى مدى الأسابيع السبعة في فبراير ومارس، تلاشى التفوق الكاسح للمضاربين على الارتفاع بسبب الحرب في إيران، بينما شهدت الأسابيع العشرة الماضية استقرارًا في الأوضاع مع تعليق الأعمال القتالية في الشرق الأوسط. يبلغ العدد الإجمالي لمراكز الشراء التي يحتفظ بها المضاربون حاليًا 235,000 مركز، مقابل 186,000 مركز بيع. الفجوة تعود مرة أخرى إلى الاتساع لصالح المضاربين على الارتفاع.

بشكل عام، لا يزال كبار المشاركين في السوق ينظرون إلى اليورو بإيجابية على المدى الطويل. ومن الطبيعي أن التطورات العالمية بمختلف أنواعها – والتي لم يكن هناك نقص منها في السنوات الأخيرة – تواصل التأثير في معنويات المستثمرين. على وجه الخصوص، يظل انتباه السوق مركزًا على الشرق الأوسط، حيث تم تعليق الصراع بدلًا من حله. لذلك، في الأجل القريب، سيتوقف اتجاه اليورو والدولار بدرجة أقل على السياسة النقدية لكل من Federal Reserve أو ECB والبيانات الاقتصادية، وبدرجة أكبر على التطورات في إيران.

التقويم الاقتصادي للولايات المتحدة والاتحاد الأوروبي

ألمانيا

• الإنتاج الصناعي (06:00 بتوقيت UTC)

الولايات المتحدة

• مبيعات المنازل القائمة (14:00 بتوقيت UTC)

يتضمن التقويم الاقتصادي ليوم 9 يونيو حدثين ثانويين فقط. لذلك، من المتوقع أن يكون تأثير الخلفية الاقتصادية في معنويات السوق يوم الثلاثاء محدودًا للغاية.

توقعات EUR/USD وتوصيات التداول

يمكن النظر في فتح مراكز بيع اليوم إذا أغلق الزوج دون مستوى 1.1514 على الرسم البياني بالساعة، مع هدف عند 1.1409. بديلًا عن ذلك، قد تظهر فرص للبيع عند الارتداد من مستوى 1.1578، مع استهداف مستوى 1.1514. ويمكن فتح مراكز شراء عند الارتداد من مستوى 1.1514، مع استهداف 1.1578 و1.1630. يمكن الإبقاء على هذه المراكز خلال تداولات اليوم.

تم رسم شبكات Fibonacci من 1.1409 إلى 1.1850 على الرسم البياني بالساعة، ومن 1.2081 إلى 1.1411 على الرسم البياني للأربع ساعات.